Yugo telah secara resmi mengumumkan kembalinya merek ini pada bulan Februari, dengan rencana untuk merilis sebuah hatchback kecil yang menyerupai model-model sebelumnya pada tahun 1980-an dan 1990-an. Meskipun teaser awal hanya menunjukkan siluet kendaraan dan beberapa rendering kasar, Yugo akhirnya memperlihatkan model skala pertamanya pada acara Car Design Event 2025 di Munich bulan lalu. Konsep tersebut, yang belum memiliki nama, menampilkan desain yang cantik dengan nuansa model Yugo asli namun dengan sentuhan modern yang sesuai untuk tahun 2025.
Desainer Serbia, Darko MarĨeta, menciptakan konsep model skala ini di bawah naungan pemilik baru Yugo. Profesor Dr. Yugo menjelaskan bahwa konsep baru ini tidak hanya sebagai kenangan sejarah, tetapi juga menekankan keterjangkauan dan gaya sporty dari model baru tersebut. Jika produksi Yugo baru ini berjalan lancar, diharapkan akan bersaing di pasar hatchback subkompak di Eropa, seperti Citroen C3, Renault Clio, dan Volkswagen Polo. Meskipun begitu, kemungkinan merek Yugo kembali ke Amerika sangat kecil.
Yugo berencana untuk menawarkan versi mesin bensin, turbocharger, dan opsi EV untuk hatchback barunya. Selain itu, mobil ini akan tersedia dalam versi otomatis dan manual, dan mungkin ada versi performa yang akan diungkapkan lebih detail menjelang akhir tahun ini. Meskipun prototipe yang berfungsi penuh masih akan memakan beberapa tahun, Yugo berencana untuk memperkenalkan prototipe tersebut di acara Beograd Expo pada tahun 2027, dengan produksi diharapkan dimulai pada tahun yang sama.